2025年两会期间,互联网金融作为中国经济转型期的热点话题，再次成为代表委员们关注的焦点，彼时，互联网金融经历了野蛮生长后的规范调整，行业在快速发展中暴露出的风险问题与监管滞后之间的矛盾日益凸显，两会的讨论不仅反映了行业现状，更为后续监管政策的出台指明了方向。
从发展背景来看,2025年是互联网金融的“规范元年”，监管层陆续出台《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法（征求意见稿）》等文件，标志着行业从“无序生长”进入“规范发展”阶段，实践中仍有部分平台存在非法集资、自融、资金池等问题，e租宝、大大集团等风险事件的爆发，让公众对互联网金融的信任度受到冲击，在此背景下，2025年两会期间，“规范发展”“风险防控”“监管协同”成为关键词，代表委员们围绕如何平衡创新与监管、保护投资者权益、推动行业可持续发展等议题展开了深入探讨。
在政策导向方面,政府工作报告明确提出“规范发展互联网金融”，这是“互联网金融”连续第三年写入政府工作报告，但表述从“促进发展”调整为“规范发展”，释放出监管趋严的明确信号，国务院总理李克强在报告中强调，“要加快改革和完善现代金融监管体制，创新金融监管方式，加强宏观审慎管理，强化统筹协调，切实防范和化解金融风险。”这一表述为互联网金融的监管定下了基调，即“在规范中发展，在发展中规范”，全国政协委员、中国人民银行副行长潘功胜在小组讨论时指出，互联网金融本质是金融，必须坚持金融服务的实体经济的本质要求，同时要遵循金融活动的基本规律，落实监管责任，明确风险底线。
针对行业存在的突出问题,代表委员们从多个维度提出建议，在监管协同方面，全国人大代表、中国人民银行郑州中心支行行长白静认为，互联网金融具有跨行业、跨区域的特点，存在监管空白和监管套利现象，建议建立“中央统筹、地方负责、行业自律”的监管框架，明确央行、银监会、证监会、工信部等部门的职责分工，加强信息共享和监管联动，避免“九龙治水”或“监管真空”，全国政协委员、交银施罗德基金公司副总经理谢卫则提出，应将互联网金融纳入现有金融监管体系，参照传统金融机构的监管标准，对资本充足率、风险拨备、信息披露等方面提出明确要求，同时利用大数据、云计算等技术手段提升监管效率。
在风险防控方面,全国人大代表、腾讯董事会主席兼首席执行官马化腾建议，建立全国统一的互联网金融征信系统，打破“信息孤岛”，实现网贷平台、小贷公司等机构与央行征信系统的数据对接，从源头上防范信用风险，他还强调，要加强投资者教育，提高公众的风险识别能力，避免盲目投资，针对P2P网贷行业的风险，全国人大代表、中国人民银行成都分行行长周晓强提出，应加快出台《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》的实施细则，明确平台的信息中介定位，禁止自融、拆标、期限错配等行为，同时建立“风险准备金+第三方存管”制度，保障投资者资金安全。
在行业创新与可持续发展方面,代表委员们普遍认为，规范不是扼杀创新，而是为创新提供更好的环境，全国政协委员、京东集团首席执行官刘强东建议，鼓励互联网金融与传统金融机构合作，发挥互联网企业在技术、场景、数据等方面的优势，以及传统金融机构在风控、资金、合规等方面的经验，共同服务实体经济，针对小微企业融资难问题，可以利用互联网平台的小额、分散、高效的特点，结合银行的风控模型，开发适合小微企业的信贷产品，代表委员们还呼吁加强行业自律，推动成立全国性互联网金融行业协会，制定行业标准，引导平台合规经营，促进行业良性竞争。
从行业发展影响来看,2025年两会的讨论为互联网金融的规范发展提供了重要指引，会后，监管层密集出台了一系列政策文件，包括《互联网金融风险专项整治工作实施方案》《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》等，明确了网贷平台的备案登记、信息披露、银行存管等要求，启动了全国范围内的专项整治行动，这些政策的实施，加速了行业“洗牌”，淘汰了一批不合规平台，但也推动了合规平台的健康发展，行业整体朝着更加规范、透明的方向迈进。
互联网金融的规范发展仍面临诸多挑战,部分平台通过“现金贷”“校园贷”等业务变相突破监管红线，诱导过度负债；新技术应用如区块链、人工智能在金融领域的创新，也带来了新的监管难题，这些问题需要在后续的政策实践中不断探索和完善。
相关问答FAQs
问题1：2025年两会前后，互联网金融监管政策的主要变化是什么？
解答：2025年两会前，互联网金融监管已进入规范阶段，但政策多为原则性指导意见；两会后，监管政策明显趋严且更具操作性，主要变化包括：一是政府工作报告从“促进发展”调整为“规范发展”，明确监管导向；二是出台《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》，首次明确网贷平台的信息中介定位，禁止自融、资金池等行为，并备案管理、银行存管等要求；三是启动互联网金融风险专项整治，针对P2P、第三方支付、股权众筹等细分领域制定专项整改方案，强化监管协同和风险处置力度，这些变化标志着互联网金融从“宽松监管”进入“严格监管”阶段。
问题2：2025年两会关于互联网金融的讨论对行业投资者有何启示？
解答：2025年两会的讨论对投资者主要有三方面启示：一是强化风险意识，认识到互联网金融本质是金融，存在信用风险、操作风险等，需摒弃“高收益无风险”的错误观念；二是关注平台合规性，优先选择已完成银行存管、信息披露透明、符合监管要求的平台，远离承诺保本保收益、自融、资金池等违规平台；三是加强学习投资知识，了解不同互联网金融产品的特点，合理配置资产，避免盲目跟风投资，投资者还应关注监管政策动态，及时调整投资策略，保护自身合法权益。
